[8-K] Fresh Vine Wine, Inc. Reports Material Event
Amaze Holdings, Inc. entered into a securities purchase agreement with Parler Cloud under which Parler will, subject to its due diligence, purchase 1,000,000 shares at $6.00 per share (a $6.0 million investment) and receive a warrant to buy 1,000,000 shares at an exercise price of $7.50, exercisable up to three years. The warrant contains a 19.9% ownership cap unless the company obtains stockholder approval as required by NYSE American rules. Parler's due diligence period extends through October 6, 2025, and the company agreed to file a registration statement to register resale of the Shares and Warrant Shares within 60 days after closing.
The company also issued amended and restated convertible promissory notes that provide conversion at $4.00 per share, extended maturities to August 11, 2026, bear 10% simple interest, and include piggy-back registration rights. Thomas Frame received a 5-year warrant to purchase 75,000 shares at $8.00 with beneficial ownership limits; a press release announcing a strategic partnership with Parler is attached as Exhibit 99.1.
Amaze Holdings, Inc. ha stipulato un accordo di acquisto di titoli con Parler Cloud in base al quale Parler, soggetto alla propria due diligence, acquisterà 1,000,000 di azioni a $6.00 per azione (un investimento di $6.0 million) e riceverà un warrant per acquistare 1,000,000 di azioni a un prezzo di esercizio di $7.50, esercitabile per un periodo fino a tre anni. Il warrant prevede un limite di possesso del 19,9% salvo che la società ottenga l'approvazione degli azionisti richiesta dalle regole della NYSE American. Il periodo di due diligence di Parler si estende fino al 6 ottobre 2025 e la società si è impegnata a depositare una dichiarazione di registrazione per la rivendita delle Shares e delle Warrant Shares entro 60 giorni dalla chiusura.
La società ha inoltre emesso cambiali convertibili emendate e riformulate che prevedono la conversione a $4.00 per azione, scadenze prorogate all'11 agosto 2026, un interesse semplice del 10% e diritti di registrazione piggy-back. Thomas Frame ha ricevuto un warrant quinquennale per acquistare 75,000 azioni a $8.00 con limiti sulla partecipazione beneficiaria; un comunicato stampa che annuncia una partnership strategica con Parler è allegato come Exhibit 99.1.
Amaze Holdings, Inc. celebró un contrato de compra de valores con Parler Cloud por el cual Parler, sujeto a su debida diligencia, comprará 1,000,000 de acciones a $6.00 por acción (una inversión de $6.0 million) y recibirá un warrant para comprar 1,000,000 de acciones a un precio de ejercicio de $7.50, ejercitable por hasta tres años. El warrant incluye un límite de participación del 19.9% salvo que la compañía obtenga la aprobación de los accionistas requerida por las normas de la NYSE American. El periodo de due diligence de Parler se extiende hasta el 6 de octubre de 2025, y la compañía acordó presentar una declaración de registro para registrar la reventa de las Shares y las Warrant Shares dentro de los 60 días posteriores al cierre.
La compañía también emitió pagarés convertibles enmendados y reformulados que contemplan conversión a $4.00 por acción, vencimientos extendidos hasta el 11 de agosto de 2026, devengan un 10% de interés simple e incluyen derechos de registro piggy-back. Thomas Frame recibió un warrant a cinco años para comprar 75,000 acciones a $8.00 con límites de propiedad beneficiaria; un comunicado de prensa que anuncia una asociación estratégica con Parler se adjunta como Exhibit 99.1.
Amaze Holdings, Inc.는 Parler Cloud와 증권 매매계약을 체결했으며, Parler는 실사(due diligence) 완료를 조건으로 주당 $6.00에 1,000,000주(총 $6.0 million 투자)를 인수하고 주당 행사가격 $7.50의 1,000,000주 매수 워런트를 최대 3년간 행사할 수 있습니다. 워런트에는 NYSE American 규정에 따른 주주 승인 없이는 19.9% 지분 상한이 포함됩니다. Parler의 실사 기간은 2025년 10월 6일까지이며, 회사는 종결 후 60일 이내에 주식 및 Warrant Shares의 재매각 등록을 위한 등록명세서를 제출하기로 합의했습니다.
회사는 또한 주당 $4.00로 전환되는 개정·재작성된 전환사채를 발행했으며, 만기는 2026년 8월 11일까지 연장되고 단리 10%의 이자를 부과하며 피기백(piggy-back) 등록권을 포함합니다. Thomas Frame는 5년 만기의 주당 $8.00에 75,000주를 매수할 수 있는 워런트를 받았고, 실질 소유 한도가 적용됩니다. Parler와의 전략적 파트너십을 발표한 보도자료가 Exhibit 99.1로 첨부되어 있습니다.
Amaze Holdings, Inc. a conclu un accord d'achat de titres avec Parler Cloud par lequel Parler, sous réserve de sa due diligence, achètera 1,000,000 d'actions au prix de $6.00 par action (un investissement de $6.0 million) et recevra un warrant lui permettant d'acheter 1,000,000 d'actions à un prix d'exercice de $7.50, exerçable pendant une durée maximale de trois ans. Le warrant comporte un plafond de participation de 19,9% sauf si la société obtient l'approbation des actionnaires requise par les règles de la NYSE American. La période de due diligence de Parler s'étend jusqu'au 6 octobre 2025, et la société s'est engagée à déposer une déclaration d'enregistrement pour la revente des Shares et des Warrant Shares dans les 60 jours suivant la clôture.
La société a également émis des billets convertibles amendés et reformulés prévoyant une conversion à $4.00 par action, des échéances prolongées jusqu'au 11 août 2026, portant un intérêt simple de 10% et incluant des droits d'enregistrement piggy-back. Thomas Frame a reçu un warrant de cinq ans lui donnant le droit d'acheter 75,000 actions à $8.00 avec des limites de propriété bénéficiaire; un communiqué annonçant un partenariat stratégique avec Parler est joint en tant qu'Exhibit 99.1.
Amaze Holdings, Inc. hat einen Wertpapierkaufvertrag mit Parler Cloud abgeschlossen, wonach Parler vorbehaltlich seiner Due Diligence 1,000,000 Aktien zu $6.00 je Aktie (eine Investition von $6.0 million) erwerben und einen Warrant zum Kauf von 1,000,000 Aktien zu einem Ausübungspreis von $7.50 erhalten wird, ausübbar bis zu drei Jahre. Der Warrant enthält eine Eigentumsobergrenze von 19,9%, sofern das Unternehmen nicht die von den NYSE American-Regeln geforderte Zustimmung der Aktionäre erhält. Parlers Due-Diligence-Zeitraum läuft bis zum 6. Oktober 2025, und das Unternehmen hat sich verpflichtet, innerhalb von 60 Tagen nach Abschluss eine Registrierungsunterlage zur Registrierung des Weiterverkaufs der Shares und Warrant Shares einzureichen.
Das Unternehmen hat außerdem geänderte und neu gefasste wandelbare Schuldverschreibungen ausgegeben, die eine Wandlung zu $4.00 je Aktie vorsehen, die Laufzeiten bis zum 11. August 2026 verlängern, einen einfachen Zinssatz von 10% tragen und Piggy-Back-Registrierungsrechte einschließen. Thomas Frame erhielt einen fünfjährigen Warrant zum Kauf von 75,000 Aktien zu $8.00 mit Beschränkungen hinsichtlich des wirtschaftlichen Eigentums; eine Pressemitteilung zur Ankündigung einer strategischen Partnerschaft mit Parler ist als Exhibit 99.1 beigefügt.
- $6.0 million potential equity investment from Parler for 1,000,000 shares at $6.00 per share
- Agreement includes a warrant for Parler to support future investment with registration commitment for resale
- Amended notes include conversion features that can preserve cash by allowing debt-to-equity conversion
- Outstanding warrants and convertible notes create potential equity dilution (conversion price $4.00, warrants at $7.50 and $8.00)
- Convertible promissory notes bear 10% simple interest and extend financial obligations through maturity dates, increasing near-term obligations if not converted
- Parler purchase is contingent on due diligence through October 6, 2025, so the financing is not guaranteed to close
Insights
TL;DR: Parler's potential $6.0M equity investment provides capital but introduces dilution from warrants and convertible notes.
The proposed Parler equity purchase for 1,000,000 shares at $6.00 per share and accompanying 1,000,000-share warrant would deliver near-term financing if the buyer completes due diligence and closes. The company has agreed to register the resale of those securities, which supports liquidity for the investor. Separately, amended convertible notes with a $4.00 conversion price and 10% simple interest extend debt maturities and create potential equity dilution if converted. Combined, these transactions are financing-focused and will affect capitalization depending on exercise and conversions.
TL;DR: Ownership caps and NYSE American approval mechanics are central governance considerations for these financings.
The warrants include a 19.9% ownership cap unless stockholder approval is obtained under NYSE American rules, and the Frame Warrant also includes a 9.99% beneficial ownership limitation (adjustable with notice subject to a 61-day delay). The company granted piggy-back registration rights on the convertible obligations and agreed to file a registration statement for the Parler securities, which affects shareholder dilution management and resale mechanics. These provisions will require clear communication to shareholders if approval is sought to exceed ownership caps.
Amaze Holdings, Inc. ha stipulato un accordo di acquisto di titoli con Parler Cloud in base al quale Parler, soggetto alla propria due diligence, acquisterà 1,000,000 di azioni a $6.00 per azione (un investimento di $6.0 million) e riceverà un warrant per acquistare 1,000,000 di azioni a un prezzo di esercizio di $7.50, esercitabile per un periodo fino a tre anni. Il warrant prevede un limite di possesso del 19,9% salvo che la società ottenga l'approvazione degli azionisti richiesta dalle regole della NYSE American. Il periodo di due diligence di Parler si estende fino al 6 ottobre 2025 e la società si è impegnata a depositare una dichiarazione di registrazione per la rivendita delle Shares e delle Warrant Shares entro 60 giorni dalla chiusura.
La società ha inoltre emesso cambiali convertibili emendate e riformulate che prevedono la conversione a $4.00 per azione, scadenze prorogate all'11 agosto 2026, un interesse semplice del 10% e diritti di registrazione piggy-back. Thomas Frame ha ricevuto un warrant quinquennale per acquistare 75,000 azioni a $8.00 con limiti sulla partecipazione beneficiaria; un comunicato stampa che annuncia una partnership strategica con Parler è allegato come Exhibit 99.1.
Amaze Holdings, Inc. celebró un contrato de compra de valores con Parler Cloud por el cual Parler, sujeto a su debida diligencia, comprará 1,000,000 de acciones a $6.00 por acción (una inversión de $6.0 million) y recibirá un warrant para comprar 1,000,000 de acciones a un precio de ejercicio de $7.50, ejercitable por hasta tres años. El warrant incluye un límite de participación del 19.9% salvo que la compañía obtenga la aprobación de los accionistas requerida por las normas de la NYSE American. El periodo de due diligence de Parler se extiende hasta el 6 de octubre de 2025, y la compañía acordó presentar una declaración de registro para registrar la reventa de las Shares y las Warrant Shares dentro de los 60 días posteriores al cierre.
La compañía también emitió pagarés convertibles enmendados y reformulados que contemplan conversión a $4.00 por acción, vencimientos extendidos hasta el 11 de agosto de 2026, devengan un 10% de interés simple e incluyen derechos de registro piggy-back. Thomas Frame recibió un warrant a cinco años para comprar 75,000 acciones a $8.00 con límites de propiedad beneficiaria; un comunicado de prensa que anuncia una asociación estratégica con Parler se adjunta como Exhibit 99.1.
Amaze Holdings, Inc.는 Parler Cloud와 증권 매매계약을 체결했으며, Parler는 실사(due diligence) 완료를 조건으로 주당 $6.00에 1,000,000주(총 $6.0 million 투자)를 인수하고 주당 행사가격 $7.50의 1,000,000주 매수 워런트를 최대 3년간 행사할 수 있습니다. 워런트에는 NYSE American 규정에 따른 주주 승인 없이는 19.9% 지분 상한이 포함됩니다. Parler의 실사 기간은 2025년 10월 6일까지이며, 회사는 종결 후 60일 이내에 주식 및 Warrant Shares의 재매각 등록을 위한 등록명세서를 제출하기로 합의했습니다.
회사는 또한 주당 $4.00로 전환되는 개정·재작성된 전환사채를 발행했으며, 만기는 2026년 8월 11일까지 연장되고 단리 10%의 이자를 부과하며 피기백(piggy-back) 등록권을 포함합니다. Thomas Frame는 5년 만기의 주당 $8.00에 75,000주를 매수할 수 있는 워런트를 받았고, 실질 소유 한도가 적용됩니다. Parler와의 전략적 파트너십을 발표한 보도자료가 Exhibit 99.1로 첨부되어 있습니다.
Amaze Holdings, Inc. a conclu un accord d'achat de titres avec Parler Cloud par lequel Parler, sous réserve de sa due diligence, achètera 1,000,000 d'actions au prix de $6.00 par action (un investissement de $6.0 million) et recevra un warrant lui permettant d'acheter 1,000,000 d'actions à un prix d'exercice de $7.50, exerçable pendant une durée maximale de trois ans. Le warrant comporte un plafond de participation de 19,9% sauf si la société obtient l'approbation des actionnaires requise par les règles de la NYSE American. La période de due diligence de Parler s'étend jusqu'au 6 octobre 2025, et la société s'est engagée à déposer une déclaration d'enregistrement pour la revente des Shares et des Warrant Shares dans les 60 jours suivant la clôture.
La société a également émis des billets convertibles amendés et reformulés prévoyant une conversion à $4.00 par action, des échéances prolongées jusqu'au 11 août 2026, portant un intérêt simple de 10% et incluant des droits d'enregistrement piggy-back. Thomas Frame a reçu un warrant de cinq ans lui donnant le droit d'acheter 75,000 actions à $8.00 avec des limites de propriété bénéficiaire; un communiqué annonçant un partenariat stratégique avec Parler est joint en tant qu'Exhibit 99.1.
Amaze Holdings, Inc. hat einen Wertpapierkaufvertrag mit Parler Cloud abgeschlossen, wonach Parler vorbehaltlich seiner Due Diligence 1,000,000 Aktien zu $6.00 je Aktie (eine Investition von $6.0 million) erwerben und einen Warrant zum Kauf von 1,000,000 Aktien zu einem Ausübungspreis von $7.50 erhalten wird, ausübbar bis zu drei Jahre. Der Warrant enthält eine Eigentumsobergrenze von 19,9%, sofern das Unternehmen nicht die von den NYSE American-Regeln geforderte Zustimmung der Aktionäre erhält. Parlers Due-Diligence-Zeitraum läuft bis zum 6. Oktober 2025, und das Unternehmen hat sich verpflichtet, innerhalb von 60 Tagen nach Abschluss eine Registrierungsunterlage zur Registrierung des Weiterverkaufs der Shares und Warrant Shares einzureichen.
Das Unternehmen hat außerdem geänderte und neu gefasste wandelbare Schuldverschreibungen ausgegeben, die eine Wandlung zu $4.00 je Aktie vorsehen, die Laufzeiten bis zum 11. August 2026 verlängern, einen einfachen Zinssatz von 10% tragen und Piggy-Back-Registrierungsrechte einschließen. Thomas Frame erhielt einen fünfjährigen Warrant zum Kauf von 75,000 Aktien zu $8.00 mit Beschränkungen hinsichtlich des wirtschaftlichen Eigentums; eine Pressemitteilung zur Ankündigung einer strategischen Partnerschaft mit Parler ist als Exhibit 99.1 beigefügt.
FAQ
What did Amaze Holdings (AMZE) agree with Parler?
Is the Parler transaction final and closed?
What conversion and interest terms apply to the amended promissory notes?
What ownership limits apply to the warrants and conversions?
How were the securities offered for the unregistered sales disclosure?
